Банки снижают ставки по вкладам. В чём теперь хранить деньги?

Автор Елена Трегубова.

Банки снижают проценты по вкладам. Средняя максимальная ставка по рублевым депозитам до одного года снизилась с 12,095% до 11,975% годовых, говорится в материалах Центробанка РФ.

За два месяца ставки по вкладам снизились более чем на 7-9%, рассказали АиФ.ru в финансовом маркетплейсе «Выберу.ру». Учитывая, что инфляция по итогам года прогнозируется под 20%, текущие условия по депозитам не помогут сберечь накопления. Рассказываем об альтернативных вкладам финансовых инструментах, их преимуществах и недостатках.

Облигации федерального займа

Облигации федерального займа (ОФЗ) — консервативный и надежный инструмент, говорит доцент департамента правового регулирования экономической деятельности Финансового университета при Правительстве РФ, генеральный директор юридической компании, к. ю. н. Оксана Васильева. Эмитентом ОФЗ выступает государство, риск дефолта по облигациям федерального займа минимален. Их доходность выше, чем по вкладам, и способна сберечь деньги от инфляции (но не приумножить).

Недвижимость

Учитывая волатильность на всех рынках, инструментов, способных обеспечить сохранность капитала и тем более гарантировать стабильный рост не так-то много, признает банкир, основатель финтех-платформы Михаил Попов.

Неким «островком спокойствия», по его мнению, являются недвижимость. «Однако даже на этом рынке есть негативные явления. Например, в прошлом месяце средняя цена на вторичном рынке снизилась на полпроцента. Это показывает возможность потерь. Хотя в целом недвижимость сохраняет и популярность у населения, и позитивные перспективы в силу ограничения самого строительства и высокого спроса со стороны населения на необходимую жилплощадь. Конечно, просадки в недвижимости на ликвидных рынках сильно меньше, чем в той же криптовалюте. В целом, рассматривая объекты жилой недвижимости как некий способ сбережения капитала с допустимой нормой просадки, они выглядят перспективными», — полагает Попов.

По словам Васильевой, покупка недвижимости, жилой или коммерческой, для сдачи в аренду будет приносить доходность 3-5% в год.

Накопительные счета

В мае накопительные счета по уровню доходности опередили вклады.

Директор по контенту и аналитике финансового маркетплейса «Выберу.ру» Ирина Андриевская рассказывает:

По данным нашего сервиса, средняя ставка по накопительным счетам сейчас сохраняется на уровне
15,5%-16%. Это меньше, чем в конце апреля — 18%. Но в ближайший месяц до заседания ЦБ РФ (10 июня) мы не прогнозируем нового снижения, а значит, люди смогут даже за короткий период заработать доход, сопоставимый с официальной инфляцией. При этом деньги будут всегда под рукой, и, если рыночная ситуация изменится, средства можно быстро и без потерь переложить в более привлекательные инструменты

Она отмечает, что прогнозировать дальнейшую динамику ставок по накопительным счетам сейчас можно только с поправкой на высокие риски неопределенности рынка. Если Центробанку и правительству удастся сдержать инфляцию и регулировать санкционные шоки, то неизбежно дальнейшее снижение ставок по накопительным счетам (так же, как и по вкладам).

Акции

Традиционным инструментом для сбережения средств являются акции, однако в ближайшие шесть-девять месяцев российский фондовый рынок будет весьма волатильным и, следовательно, высокорисковым для вложений, подчеркивает доцент Департамента менеджмента и инноваций Финансового Университета Михаил Хачатурян.

«Правда и привлекательность вложений в акции сейчас весьма высока, ведь, как гласит правило биржевой игры, „покупать акции надо на падении, а продавать на росте“. Очевидно, что вкладываясь в акции сегодня, нужно быть готовым к тому, что вложенные средства начнут приумножаться не раньше, чем через девять месяцев-год. Акции сейчас можно покупать только при условии, что у вас есть свободные средства, которыми вы готовы рискнуть и которые вам в обозримой перспективе не понадобятся», — рекомендует экономист.

Валюта

С 18 апреля Центробанк России смягчил ограничения по покупке наличной валюты — граждане снова могут покупать доллары и евро (тем более, их курсы опустились до пятилетних минимумов). На покупке валюты можно в дальнейшем заработать за счет курсовой разницы — это классический подход к сбережениям во все кризисы, указывает Ирина Андриевская:

С другой стороны, нет уверенности, что новые санкции или меры нашего государства по защите от них (антисанкции) не отрежут население страны от наличной или безналичной валюты. Инициативы новых ограничений звучат с обеих сторон. Поэтому риск нерыночного развития ситуации с долларом чрезвычайно высок. Вместе с тем курс доллара сейчас во многом искусственный. Его рост может превысить 20% в ближайшее полугодие

Впрочем, по мнению доцента кафедры Национальной экономики РУДН Сергея Зайнуллина, вложения в валюту сейчас являются рискованными — за три месяца доллар колебался на 100%, от 75 рублей до 130 и далее ниже 58 рублей.

«С евро ситуация еще более рискованная, так как игры с санкциями приводят к взрывному росту цен на топливо, энергию, продукты в Европе и гиперинфляции», — отмечает экономист.

Золото

В качестве еще одного инструмента для инвестиций Михаил Хачатурян выделяет металлические счета. В марте государство отменило НДС на приобретение слитков. Поможет ли покупка золота сохранить накопленные сбережения? «Доходность по металлическим счетам зависит от колебаний стоимости золота, серебра, платины, палладия на рынке, а цены на эти металлы как на российских, так и на мировых биржах стабильно растут. Однако, в отличие от традиционных вкладов, вложения в которые застрахованы государством, вложения в металлические счета под программу страхования не подпадают, что в потенциале снижает их привлекательность», — рассуждает Хачатурян.

Отметим, что вложения в золото — долгосрочные, минимум на 3-5 лет.

«С точки зрения диверсификации оптимально будет не хранить яйца в одной корзине, а распределить вложения по частям: депозиты, акции, золото», — резюмирует Зайнуллин.