Знаете ли вы, что большинство людей, входящих в список Forbes 400 самых богатых в мире, увеличили свое состояние, вкладывая деньги в акции? Этот финансовый инструмент стал одним из самых доходных способов вложений капитала на долгий срок. И чтобы его не потерять, нужно понимать основы инвестирования в них.
Акция — это ценная бумага, которая даёт право на владение и управление частью уставного капитала акционерного общества. Все акционерные общества выпускают акции, а потом размещают их. Размещение возможно как среди заранее ограниченного круга лиц, так и путём открытой подписки (IPO). Как правило, на рынке нельзя купить акции закрытых (в современной трактовке закона — непубличных) акционерных обществ, можно лишь открытых (публичных). На фондовых биржах могут обращаться только акции публичных АО — неорганизованный («уличный») рынок в этой статье не рассматривается из-за специфических (и немалых) рисков.
Все, кто приобретает акцию, становятся владельцами доли компании. Инвесторы вкладывают деньги в различные ценные бумаги как в инструменты для получения прибыли.
Раньше акции печатали на бумаге. Но сейчас их и выпускают, и хранят в бездокументарной форме. Информация о покупке или продаже ценной бумаги проходит по специальным депозитным счетам. Записи о сделках ведут депозитарии и регистраторы. Для этого они получают специальную лицензию ЦБ РФ. Акции, которые обращаются в торговых системах бирж, специально туда «заводятся». Мы не будем в рамках данной статьи описывать тонкости ведения счетов «депо», но важно запомнить: на бирже переход ценных бумаг от одного владельца к другому происходит быстро и дёшево.
Акции выпускают двух видов:
Прежде чем инвестировать в акции, изучите устав, чтобы понять, на какие виды выплат сможете претендовать и в какой очерёдности.
Рядовые инвесторы отечественных и зарубежных компаний покупают ценные бумаги не для того, чтобы получить контрольный пакет, а для заработка. Трейдеры инвестируют в акции, чтобы заработать на одном или сразу двух направлениях:
Приобрести акции можно двумя способами — на бирже или вне её. Второй вариант рискованнее. Там можно заключить сделку по цене выше или ниже среднерыночной. Кроме того, продать акцию «на улице» сложнее.
На бирже котировки видны и доступны всем участникам торгов. Перед допуском к сделкам биржи проверяют компании. По всем акциям, обращающимся на бирже, регулярно публикуется финансовая отчётность. Разумеется, и на бирже торгуются ценные бумаги компаний с неблагополучным финансовым положением. Махинаторы устраивают «разгон» дутых котировок: когда никому не нужные бумаги формально перепродаются друг другу, и цена акций фиктивно дорожает. Когда котировка «надувается», бумагу начинают покупать жертвы аферистов, организаторы продают акции и «уходят в закат». Но на бирже есть хотя бы возможность прочесть исходники.
Прежде чем купить акции на онлайн-бирже, посмотрите, в какой котировальный список входит эмитент. На бирже существует такое понятие как «листинг» — включение ценных бумаг компаний-эмитентов в список финансовых инструментов, доступных к торгам.
Цену на акции и информацию о ценных бумагах российских компаний можно найти на сайте Московской биржи. Акции зарубежных компаний торгуются на Санкт-Петербургской бирже. В последнее время это классическое разделение стало стираться: Московская биржа стала развивать сектор зарубежных ценных бумаг, а Петербургская — российских. Кстати, в реальности Санкт-Петербургская биржа тоже находится в Белокаменной на улице Долгоруковская. Но место расположения биржи не имеет значения для частного инвестора — сделки в наш век совершаются через брокера с лицензией и по компьютерной сети. Так что покупать и продавать акции на столичных биржах можно не покидая Волгоград или Хабаровск.
В рейтинг 10 российских компаний, акции которых выросли сильнее всего за предшествующий год, попали:
Название компании | Цена акции, в рублях РФ | Рост цены за предыдущий год на 30.05.2021 года, в процентах |
ПАО «ГРУППА КОМПАНИЙ ПИК» | 1068,09 | 163,71 |
М-ВИДЕО | 661,00 | 94,41 |
АО НЛМК | 278,02 | 91,30 |
АО СЕВЕРСТАЛЬ | 1854,90 | 88,12 |
БАНК САНКТ-ПЕТЕРБУРГ | 77,79 | 83,06 |
АО ЯНДЕКС | 5284,02 | 74,53 |
АО АЛРОСА | 121,92 | 73,45 |
АО ФОСАГРО | 4914,00 | 67,07 |
АО МАГНИТОГОРСКИЙ МЕТАЛЛУРГИЧЕСКИЙ КОМБИНАТ | 66,50 | 55,87 |
АО СБЕРБАНК | 319,22 | 55,71 |
Но эти цифры относятся к прошлому периоду. Не факт, что акция, которая выстрелила в прошлом году, не упадёт в этом. Чтобы диверсифицировать риски при покупке акций, выбирайте ценные бумаги, которые выпускают компании из разных сфер деятельности. Например, финансовой, производственной, высокотехнологичной. Если покупать акции производственных предприятий, они не должны относиться только, к примеру, к нефтедобывающей, металлургической, золотодобывающей или пищевой промышленности.
В список 10 зарубежных компаний, акции которых выросли сильнее всего за прошлый год, попали:
Название компании | Цена акции, в рублях РФ | Рост цены за предыдущий год на 27.10.2021 года, в процентах |
Square | 17035,70 | 176,08 |
Ford | 1097,14 | 151,65 |
Capital One | 12255,08 | 137,04 |
Synchrony Financial | 3615,89 | 128,98 |
General Electric Company | 1077,24 | 112,36 |
Morgan Stanley | 6934,33 | 102,02 |
Nvidia | 49406,80 | 83,14 |
Micron Technology, Inc. | 6570,59 | 75,31 |
Bank of America | 3224,96 | 73,86 |
PayPal Holdings, Inc. | 19985,13 | 67,43 |
В диверсификации рисков поможет добавление в портфель акций зарубежных компаний. Если экономика одной из стран будет падать, есть шанс, что за счёт ценных бумаг иностранных организаций удастся минимизировать потери. Но помните: былой результат — это прошлое. К тому же при операциях с иностранными активами надо учитывать особенности не только российского налогообложения, но и налогообложения соответствующей страны.