Купить вино и заработать на нём больше, чем на депозите? Коллекционные бутылки дорожают из-за редкости, качества и моды на альтернативные вложения. Хорошее вино из урожайного года, созданное именитым виноделом, превращается в актив: оно может вырасти в цене в разы. Например, Château Margaux 1982 года за год прибавило в цене более 43%, по данным Wine-searcher. Но не всё так просто — чтобы вложить деньги в вино с прибылью, нужно знать тонкости рынка и уметь отличить коллекцию от красивой этикетки.
Для вложений выбирают вина с потенциалом выдержки, получившие высокие оценки от критиков. Вина ценят за редкость, технологию производства, происхождение и выпускают небольшими партиями.
Для того чтобы определить качество и ценность напитка нужно ориентироваться на следующие показатели:
Именно такие высокооценённые образцы становятся объектами инвестиций. Однако купить их поштучно невозможно. Хорошие вина продаются юнитами — ящиками из 12 бутылок объёмом 0,75 литра. Средняя цена одного ящика — около 15 000 долларов, но молодые вина могут стоить от 3 000 долларов.
Важно учитывать расходы на хранение: вина требуют специальных складов с контролем температуры и влажности. Такие хранилища есть в Европе, но не в России. Это позволяет сохранять качество и облегчает перепродажу — duty-free статус избавляет от лишней бюрократии.
Кажется, что это слишком много условий и затрат, но инвесторов это не останавливает. По данным Knight Frank, за последние 10 лет цены на изысканные вина выросли на 149%. Вино считается одним из самых надёжных активов среди предметов роскоши и даже превосходит по доходности произведения искусства и ювелирные украшения.
Самый понятный и простой способ — купить редкое вино. Однако разнообразие регионов и сортов затрудняет выбор для новичков. Чтобы упростить задачу, обращайте внимание на:
Для инвесторов любящих риск, есть аукционы. Крупнейшие дома, такие как Sotheby’s, Christie’s, Bonhams и Artcurial, предлагают участвовать в торгах как офлайн, так и онлайн. Российские аукционные агентства также помогают выйти на этот рынок.
Пример из практики: одну из самых дорогих бутылок в мире, Chateau d’Yquem 1811 года, продали за 117 000 долларов. Покупатель планировал выпить её на свой юбилей, что подтверждает ещё один важный фактор: вино не хранится вечно, а значит, рано или поздно его придётся либо продать, либо выпить.
В итоге план выглядит привлекательно: нужно просто купить и продать бутылку вина. Но не спешите считать деньги: условия для инвестиций в вино в России сильно отличаются от зарубежных. Даже если вы нашли редкую партию напитка, грамотно его хранили и готовы продать — всё может упереться в законы.
Инвестировать можно не только в сам напиток, но и в компании, которые его производят.На российском рынке стоит обратить внимание на такие компании, как Beluga и «Абрау-Дюрсо».
На фондовом рынке есть компании, которые специализируются на производстве и продаже вин. Например, итальянская Campari Group или французский винный гигант LVMH. Самые популярные платформы: Euronext Paris и Нью-Йоркская фондовая биржа.
Если вы не хотите заниматься вином напрямую, можно вложить средства в фонды, которые формируют портфель из акций винных компаний. В таком случае инвесторы получают часть прибыли. Среди самых популярных площадок: Wine Growth Fund и The Wine Investment Fund. Однако порог входа высок, а значит и инвестиции доступны только для крупных игроков.
На специализированных биржах, таких как London International Vintners Exchange (Liv-ex) и Berry Bros & Rudd, сделки проходят через винных брокеров.
Особый тип фьючерсов, называемый En Primeur, позволяет покупать вино до его разлива в бутылки. Инвестор платит заранее и получает товар через два года. Для россиян доступен сервис SimpleWine. Это рискованный, но потенциально высокодоходный вариант.
Цены на вино со временем растут, но не всегда из-за качества. Например, бутылка Chateau d'Yquem 1937 года стоит почти в 10 раз дороже, чем урожай 2017 года. Но эта зависимость не всегда линейна: Petrus 1948 и 2019 годов стоят примерно одинаково (около 4 000 евро).
На качество, а значит и цену влияет не только сырьё, но и более глобальные факторы, например:
Если у вас есть возможность покупать коллекционные вина, то для успешных вложений важно учитывать:
Фавориты среди регионов: Бордо, Бургундия, Тоскана, Шампань. Среди марок, например, Château Margaux или Dom Pérignon.
Инвестиции в вино выглядят привлекательно, но легким этот заработок не назовёшь. Первое, с чем вы можете столкнуться, — это отсутствие знаний винной сферы.
Инвестиции в вино требуют глубокого понимания рынка, оценки качества урожая, анализа ценовых индексов и понимания макроэкономических факторов. Кроме экономической базы, нужны знания и экспертиза, чтобы определить потенциал вина. Как показывает практика, лишь 4% вин подходят для инвестиций. Остальное же со временем превратится в лучшем случае в уксус.
Второе — это, к сожалению, низкая ликвидность и динамика цен. Цены на вино зависят не только от качества, но и от оценок критиков, маркетинговых стратегий и мировых экономических факторов. Как на любые другие инвестиции, на вино влияет инфляция и банковские кризисы. Также учитывайте, что быстро продать бутылку вина по желаемой цене практически невозможно. Поиск покупателя занимает много времени, а чем дольше вы храните вино, тем оно дороже.
Третье — высокий порог входа. Суммы начинаются от нескольких тысяч долларов. Даже покупка акций винодельческих компаний или участие в фондах требует значительных вложений. Что уж говорить о финансах, которые нужны на обустройство погреба и дорогие термоэлектрические винные шкафы.
Российским инвесторам сегодня доступны несколько вариантов вложений в вино, однако у большинства есть ограничения, которые мы разбирали выше. Поэтому самый доступный вариант для большинства инвесторов — покупка акций российских винодельческих компаний, таких как Novabev Group и «Абрау-Дюрсо». Это простой и легальный способ инвестиций, хотя доходность бумаг остаётся невысокой.
Будущее российского винного инвестирования — это появление местных вин высокого уровня, вторичного рынка и складов для хранения. Эксперты считают, что лучшие перспективы для создания таких вин имеет Краснодарский край, однако для этого процесса нужно минимум 10–30 лет. Тем не менее в 2025 году на рынке происходят значимые изменения.
Недавний аукцион, где бутылка российского вина «Красностоп Золотовский» 2012 года была продана за рекордные 750 000 рублей, стал первым шагом к формированию коллекционного сегмента. Это доказывает, что отечественные вина начинают привлекать внимание инвесторов и коллекционеров. В долгосрочной перспективе российское виноделие может стать более привлекательным и открыть новые возможности для инвесторов. Пока покупка вина для заработка остаётся больше дорогим хобби, чем альтернативой привычным активам.