Здравствуйте, объясните, что такое ставка с капитализацией по депозиту?

Добрый день!

Капитализация — это начисление процентов не только на первоначальную сумму депозита, но и на ранее начисленные проценты. Проще говоря, «проценты на проценты». При такой схеме процентный доход прибавляется к телу вклада, и в следующем периоде ставка применяется уже к увеличенной сумме.

Разница между номинальной и эффективной ставкой при капитализации существенна. Номинальная ставка — это процент, указанный в договоре. Эффективная (она же реальная доходность) учитывает капитализацию и показывает, сколько фактически заработает вкладчик. Например, при номинальной ставке 12% годовых с ежемесячной капитализацией эффективная составит около 12,68%.

Пример расчёта: размещено 100 000 рублей под 12% годовых на год. Без капитализации доход составит 12 000 рублей — это простые проценты. С ежеквартальной капитализацией итоговая сумма будет 112 550 рублей, то есть доход — 12 550 рублей. С ежемесячной капитализацией — ещё больше, около 12 683 рублей. Чем чаще происходит капитализация, тем выше реальная доходность депозита.

Капитализация бывает разной периодичности: ежедневная, ежемесячная, ежеквартальная, ежегодная. На начало 2025 года в российских банках наиболее распространена ежемесячная. При ежедневной капитализации доход максимален, но разница с ежемесячной незначительна — в пределах сотен рублей на суммах до миллиона.

Важный момент: капитализация выгодна, если цель — накопить и приумножить сбережения. В таком случае проценты остаются на депозите и работают дальше. Если же нужен регулярный доход (например, ежемесячная прибавка к пенсии), лучше выбрать вклад с выплатой процентов на отдельный счёт — тогда процентный доход можно тратить, но эффект капитализации теряется.